苏州快可光伏电子股份有限公司
QC Solar (Suzhou) Co., Ltd.
（苏州工业园区新发路31号）
之
保荐机构（主承销商）
（上海市广东路689号）
二〇二二年八月三日
特别提示
苏州快可光伏电子股份有限公司（以下简称“快可电子”、“发行人”、“本公司”或“公司”）股票将于2022年8月4日在深圳证券交易所创业板上市。该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎做出投资决定。
本公司提醒投资者应充分了解股票市场风险及本公司披露的风险因素，在新股上市初期切忌盲目跟风“炒新”，应当审慎决策、理性投资。
如无特别说明，本上市公告书中的简称或名词的释义与苏州快可光伏电子股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书中的相同。
本上市公告书“报告期”指： 2019年度、2020年度和2021年度。
本上市公告书数值通常保留至小数点后两位，若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入所致。
第一节 重要声明与提示
一、重要声明
本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证上市公告书的真实性、准确性、完整性，承诺上市公告书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并依法承担法律责任。
深圳证券交易所、有关政府机关对本公司股票上市及有关事项的意见，均不表明对本公司的任何保证。
本公司提醒广大投资者认真阅读刊载于巨潮资讯网（）的本公司招股说明书“风险因素”章节的内容，注意风险，审慎决策，理性投资。
本公司提醒广大投资者注意，凡本上市公告书未涉及的有关内容，请投资者查阅本公司招股说明书全文。
二、新股上市初期的投资风险特别提示
本公司股票将于2022年8月4日在深圳证券交易所创业板上市。本公司特别提示投资者，充分了解首次公开发行股票（以下简称“新股”）上市初期的投资风险，理性参与新股交易。投资风险具体如下：
（一）涨跌幅限制放宽带来的股票交易风险
创业板股票竞价交易设置较宽的涨跌幅限制，首次公开发行并在创业板上市的股票，上市后的前5个交易日不设涨跌幅限制，其后涨跌幅限制为20%。深圳证券交易所主板新股上市首日涨幅限制 44%，跌幅限制 36%，次交易日开始涨跌幅限制为10%，创业板进一步放宽了对股票上市初期的涨跌幅限制，提高了交易风险。
（二）流通股数量较少的风险
本公司发行后总股本为6,400万股，其中本次新股上市初期的无限售流通股数量为1,600万股，占本次发行后总股本的比例为25.00%。公司上市初期流通股数量较少，存在流动性不足的风险。
（三）市盈率与同行业平均水平存在差异
根据中国证监会2012年10月发布的《上市公司行业分类指引（2012年修订）》的行业目录及分类原则，目前公司所处行业属于电气机械和器材制造业（C38）。截至2022年7月21日（T-3日），中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均静态市盈率为36.92倍，最近一个月的平均滚动市盈率为35.15倍。
与可比公司的静态市盈率以及滚动市盈率比较情况如下：
股票代码 证券简称 T-3日前20个交易日均价（含当日）（元/股） 2021年扣非前EPS（元/股） 2021年扣非后EPS（元/股） 对应静态市盈率（倍） 滚动市盈率（倍）
扣非前 扣非后 扣非前 扣非后
301168.SZ 通灵股份 48.85 0.6646 0.6164 73.50 79.24 86.09 97.09
835435.NQ 江苏海天 - -0.4853 -0.4411 - - - -
834874.NQ 谐通科技 - 0.1796 0.2014 - - - -
算数平均市盈率（剔除江苏海天和谐通科技后） 73.50 79.24 86.09 97.09
301278.SZ 快可电子 34.84（发行价） 1.0133 0.9659 34.38 36.07 29.94 31.17
数据来源：WIND，数据截至2022年7月21日（T-3日）
注1：可比公司前20个交易日（含当日）均价和对应市盈率为2022年7月21日（T-3日）数据；
注2：市盈率计算可能存在尾数差异，为四舍五入造成；
注3： 2021年扣非前/后EPS=2021年扣除非经常性损益前/后归母净利润/总股本（2022年7月21日（T-3日））；
注4：扣非前/后滚动市盈率=前20个交易日均价/（2022年1-3月和2021年4-12月扣除非经常性损益前/后归母净利润/总股本（2022年7月21日（T-3日）））；
注5： 招股说明书中披露的可比公司中，江苏海天和谐通科技为新三板挂牌公司，其中，江苏海天2021年归属于母公司所有者净利润为负数，谐通科技近6个月成交量42股，股票成交不活跃，因此江苏海天和谐通科技未纳入可比公司市盈率算数平均值计算范围。
与可比公司的预测市盈率水平比较情况如下：
股票代码 证券简称 T-3日前20个交易日均价（含当日）（元/股） EPS（2022E）（元/股） PE（2022E）（倍）
301168.SZ 通灵股份 48.85 1.1583 42.17
835435.NQ 江苏海天 - - -
834874.NQ 谐通科技 - - -
301278.SZ 快可电子 34.84（发行价） 1.3281 26.23
数据来源：WIND，数据截至2022年7月21日（T-3日）
注1：可比公司前20个交易日（含当日）均价和对应市盈率为2022年7月21日（T-3日）数据；
注2：市盈率计算可能存在尾数差异，为四舍五入造成；
注3：EPS的预测数据=Wind披露的可比公司2022年的归母净利润的预测数据/2022年7月21日（T-3日）总股本， Wind未披露江苏海天和谐通科技2022年归母净利润的预测数据；
注4：快可电子预计市盈率按照发行价34.84元/股、发行后总股本6,400万股、预计归母净利润=公司2022年1-6月预计归母净利润上限+下限。
本次发行价格34.84元/股对应发行人2021年扣非前后孰低归母净利润摊薄后市盈率为36.07倍，低于中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均静态市盈率（截至2022年7月21日）；低于招股说明书中所选可比公司近20日扣非后算术平均静态市盈率（截至2022年7月21日），低于招股说明书中所选可比公司近20日扣非前算术平均静态市盈率（截至2022年7月21日）。但仍存在未来发行人股价下跌给投资者带来损失的风险，发行人和保荐机构（主承销商）提请投资者关注投资风险，审慎研判发行定价的合理性，理性做出投资决策。
（四）股票上市首日即可作为融资融券标的的风险
创业板股票上市首日即可作为融资融券标的，有可能会产生一定的价格波动风险、市场风险、保证金追加风险和流动性风险。价格波动风险是指，融资融券会加剧标的股票的价格波动；市场风险是指，投资者在将股票作为担保品进行融资时，不仅需要承担原有的股票价格变化带来的风险，还得承担新投资股票价格变化带来的风险，并支付相应的利息；保证金追加风险是指，投资者在交易过程中需要全程监控担保比率水平，以保证其不低于融资融券要求的维持保证金比例；流动性风险是指，标的股票发生剧烈价格波动时，融资购券或卖券还款、融券卖出或买券还券可能会受阻，产生较大的流动性风险。
（五）募集资金导致净资产收益率下降的风险
